一般情况下，收购企业给出了较高的溢价，被收购企业也会承诺一定期限的业绩。业绩承诺意味着被收购企业必须在承诺期带来现金流。一旦业绩承诺不达标，可回收金额低于“商誉+按购买日持续计算的可辨认净资产公允价值”时，就会导致商誉减值发生。不过，由于企业对商誉减值测试具有一定的自主性，无论是现金流量的预测还是贴现率的选择，都有一定可自主裁决的空间，这使得商誉减值调节利润成为可能。有些公司收购标的盈利不及预期，公司却不计提减值准备或者公司因当年扭亏无望，便通过大额计提商誉减值来为财务报表“洗澡”，为未来业绩增长铺平道路。