崩溃的扩展练习3[伴我同行]#陈庆杰讲财管[超话]#
第十七章全面预算（3）:
1.扩展练习12-1：12月末归还一年前借入的到期借款120万元。 120万是借款额，是在现金筹措和运用中考虑的，计算现金余缺时，不需要考虑,但是计算本月需要借入多少钱时候要考虑。预计银行借款年利率10%，还款时支付利息。——借款利息不是借款时点支付的，而是还本时点才需要支付，所以，公式中的-X*0.1/12要去掉才行。虽然不影响计算结果，但是逻辑很重要；总的来说就是，要考虑120万的利息，不考虑借入款项的利息，因为还款才算利息。
2.会计水平烂到极致的我，还需要复习一下税前利润的计算公式：：税前利润=营业收入－营业成本－管理费用（折旧和付现）－财务费用－信用减值损失.
3.扩展练习3：解答本题的关键点在于：准确理解“下季度现金净需求额”的含义，下季度现金净需求额=下季度现金支出合计-下季度现金收入合计。
题目条件：根据下季度现金净需求额外加10万元浮动额确定季末的最低现金余额。
得出：第一季度最低现金余额：
第二季度的支出-第二季度的收入>0，10万+计算结果
第二季度的支出-第二季度的收入<0，10万
4.扩展练习3：三季度的投资额不在填列，只填收回投资额；四季度的借款额要考虑未支付的利息？
需要收回短期投资195万元，需向银行借款=244.85-195=49.85（万元），按5万元的倍数取整为50万元。这50万元的借款在下年第一季度将产生利息=50×2%=1（万元），1万元大于50万元和49.85万元的差额0.15万元，因此为了确保下季利息的支付，应该借款55万元。利息是刚性支出，由于借款时点发生在季度末，下季度需要支付利息时，现去借款可能来不及，所以是多考虑了一期下季度的利息。这是本着谨慎性原则来考虑的，注协公布的答案就是需要多考虑一期利息的。