中国这种间接融资模式的金融货币体系内，它始终有一个规律在起着制约作用。

即本人抽象总结出来的，金融货币体系的M2极限计算公式。
M2(max)=(基础货币-M0)/准备金率+M0

仔细思考这个公式，贼他妈有意思。
当M0=0时，即全部非实物类电子货币交易支付，没有现金流通时。
则M2=基础货币/准备金率，即货币乘数=M2/基础货币=1/准备金率。

当M0=基础货币时，即没有银行出现，所有的实物类基础货币都在社会上流通。
则M2=基础货币，准备金率无含义，因为所有流通中的现金不存入银行，或者没有银行存在，这是400年前的社会金融环境。

当M0不为0时，准备金率又有两层含义，即央行划定的准备金率监管约束条件，包括法定准备金率约束和超额准备金率约束，以及银行的实际准备金率这两种含义。
当公式采用实际准备金率时，则计算出来的M2为真实实际值。
当公式采用央行准备金率监管约束条件时，则计算出来的M2为理论最大值，M2的实际值一旦接近理论最大值时，或者准备金率实际值十分接近央行的准备金率监管值时，这个时候处在M2的理论极限区间内，从而可得出银行这种间接融资的释放信贷额度会十分枯竭，也就是银行无法对社会释放增量信贷，会导致债务危机爆发。
央行肯定会挽救，于是，央行必须从两个方向上来应对。（因为M0能保持长期相对稳定，所以M0不纳入分析视野。）
1.降低准备金率约束条件。（先取消存贷比限制，再降低法定准备金率，到最后也降低宏观审慎超额准备金率）2.增加基础货币。（央行频繁增量再贷款，到目前有开启MMT的迹象）

有此可见，上述公式是有威力的，其确实能解释金融货币体系内的运行规律。

最后，该公式还有更深的含义。
公式变形后可得：
M2-M0=(基础货币-M0)/准备金率。
而M2-M0逻辑上等与银行各项存款，基础货币-M0逻辑上等于银行准备金。
于是该公式变为了：
银行各项存款=准备金/准备金率。
公式变形即得银行各项存款*准备金率（N%）=准备金。
这个公式的最深刻，最重要的含义是，一旦当商业银行各项存款N%规模的资金集中规模化流出银行系统（取现或者跨行转账，或者向央行购汇外流），则某家银行或者所有的银行都会因挤兑而破产！！~！

因此，银行的实际准备金率越低，则银行的系统性被挤兑的风险越大，所以，央行频繁降准，或者频繁增量再贷款，都是银行被系统性挤兑而破产的脚步声。