特朗普胜选助推金融股热潮，对冲基金增持周期性股票迎接监管放松

据高盛策略师的分析，唐纳德·特朗普赢得总统大选后，对冲基金迅速调整了其股票持仓，增持了金融等周期性行业股票，同时减少了医疗保健、消费必需品和房地产等防御性行业的持仓比例。高盛策略师David Kostin在11月22日的报告中指出，对冲基金对金融股的配置已达至少15年来的最高水平。

在大选后，市场对周期性行业的兴趣明显增加。高盛的“周期性对防御性股票配对”组合在大选后的第二天（11月6日）上涨了6%，创下自2020年3月新冠疫情宣布以来最大的单日涨幅。

金融股成为此次调整的重点。高盛特别提到了一些在本季度受到对冲基金青睐的“新星”股票，包括$Everest Group (EG.US)$、$洲际交易所 (ICE.US)$、$Rithm Capital (RITM.US)$、$瑞杰金融 (RJF.US)$和$WR柏克利 (WRB.US)$。此外，$发现金融 (DFS.US)$和$PayPal (PYPL.US)$也进入了高盛“对冲基金VIP”名单。

与此同时，高盛还列出了对冲基金和共同基金共同看好的股票，这些公司主要集中在金融和支付行业以及新兴科技领域。例如，建筑材料公司$CRH水泥 (CRH.US)$、支付公司$万事达 (MA.US)$和$Visa (V.US)$、音频流媒体公司$Spotify Technology (SPOT.US)$，以及数据中心设备制造商$Vertiv Holdings (VRT.US)$。

华尔街分析师对特朗普当选后对金融股的潜在影响进行了广泛预测。市场普遍认为，特朗普政府可能会放松监管、减少反垄断审查，从而促进并购活动。此外，高关税政策的前景可能推动终端利率的上升，这将有利于银行业的盈利能力。

花旗分析师Keith Horowitz在报告中提到，监管放松、利率上升和信贷风险降低是当前支持金融股的重要因素。与此同时，摩根士丹利也对金融股表现出信心，并将其评级上调至“增持”。分析师认为，财报季的风险降低、资本市场活动加速、以及吸引人的估值和盈利预期，是金融板块表现优异的重要推动力。

总的来看，特朗普当选后对金融股的乐观预期正推动对冲基金和华尔街机构加大对该板块的配置，而放松监管和更友好的并购环境被视为核心利好因素。