下周机构重点关注板块抢先看

结合近期政策导向、行业动态以及权威机构研报，为大家梳理出下周（2025年8月11日-15日）值得重点关注的板块，看看机构们都在聚焦哪些领域。

一、人工智能与机器人：政策技术双轮驱动

上海正加快建设人工智能“上海高地”，在世界人工智能大会上，华为昇腾384超节点惊艳亮相，其算力性能领先国际水平。紧接着，8月13日-15日“2025中国具身智能机器人产业大会”将在上海举办，人形机器人精细操作能力成为商业化落地的关键。国泰海通指出，在通用场景下，精细操作是人形机器人的核心优势，高性能具身智能大模型的发布，将加速技术迭代。
机构关注方向：

• 算力基础设施：直真科技专注于算力网络运维；中电兴发提供智能算力设备。

• 多模态AI应用：天润科技实现地理信息与AI融合；因赛集团聚焦营销AI内容生成。

• 机器人硬件：横河精密生产机器人结构件；华辰装备进行智能装备集成。

二、固态电池：产业化加速，路线渐明

8月11日-13日，“2025中国固态电池技术产业发展大会”将在杭州召开，工信部全固态电池专项中期审查也日益临近，宁德时代、国轩高科等企业的中试线进展显著。招商证券预测，2026年将是全固态电池装车元年，硫化物路线或许会率先实现量产 。
机构关注方向：

• 电解质材料：赣锋锂业布局硫化物电解质；中欣氟材提供氟酮原料。

• 设备供应商：先导智能提供中试线设备；赢合科技生产涂布机。

• 车企合作：东风汽车的350Wh/kg电池正在路测；广汽集团规划固态电池车型。

三、鸿蒙生态：开源开放，构建万物互联

8月15日，“鸿蒙生态伙伴论坛”即将召开，华为CANN（AI芯片使能）全面开源，对标英伟达CUDA生态，这将显著降低开发者迁移成本。中宏网指出，鸿蒙分布式技术已在智慧城市、工业互联网等领域成熟应用，生态设备统一互联标准2.0也即将发布 。
机构关注方向：

• 鸿蒙原生应用：金山办公适配办公软件；润和软件深耕工业物联网。

• 智能终端：软通动力进行鸿蒙OS开发；拓维信息生产鲲鹏服务器。

• 开源生态：常山北明负责鸿蒙系统集成；东方通适配中间件。

四、军工：阅兵临近，新质战斗力崛起

中信建投指出，“十五五”新质战斗力发展规划已经落地，军工板块订单能见度提升至2027年，商业航天、低空经济等新域新质方向加速突破 。加之8月下旬阅兵临近，军贸出海（北方长龙）、导弹链（航天电子）成为资金主攻方向 。
机构关注方向：

• 航空航天：爱乐达生产无人机结构件；航天电子提供导弹控制系统。

• 军贸出口：北方长龙提供军用车辆；中兵红箭生产弹药装备。

• 新材料：中简科技生产碳纤维；光威复材提供预浸料。

五、创新药：港股指数修订，龙头迎来拐点

8月11日，恒生港股通创新药指数修订生效，剔除CXO公司，更加聚焦Biopharma企业。百济神州的泽布替尼全球放量，实体瘤管线进入验证期，中金公司认为其价值重估窗口已经开启。
机构关注方向：

• 血液瘤治疗：百济神州的泽布替尼；信达生物的PD-1抑制剂。

• ADC药物：荣昌生物的RC48；科伦药业的A166。

• 港股标的：药明康德（剔除CXO后权重提升）；康方生物（双抗药物）。

六、农业：政策“反内卷”，产业升级正当时

农业农村部推动生猪产业“降体重、稳产能”，行业盈利稳定性显著提升，农业ETF（562900）跟踪的中证现代农业指数PE处于近5年5.9%分位。同时，新疆伽师新梅产业大会签约21亿元，新梅分会成立推动全产业链标准化 。
机构关注方向：

• 生猪养殖：牧原股份成本控制领先；温氏股份与黄羽鸡协同发展。

• 特色农业：冠农股份进行番茄加工；新农开发从事棉花种植。

• 农业科技：神州信息打造农业云脑；极飞科技开展无人机植保。

七、金融与流动性：逆回购释放宽松信号

央行8月8日开展7000亿元3个月期逆回购，东方金诚预计8月MLF将加量续作，市场流动性将维持充裕 。国投策略指出，信贷扩张驱动资金从债向股再配置，银行（招商银行）、券商（中信证券）将受益于流动性宽松 。
机构关注方向：

• 银行板块：招商银行主打财富管理；宁波银行专注小微贷款。

• 券商板块：中信证券自营业务弹性大；东方财富作为互联网券商独具优势。

• 金融科技：同花顺提供行情软件；恒生电子专注金融IT。

风险提示

1. 全球宏观经济不确定性较大，如美联储降息预期反复，可能压制市场风险偏好 ；

2. 科技板块需警惕技术迭代不及预期的风险，比如固态电池成本下降缓慢 ；

3. 政策落地节奏可能影响板块表现，例如鸿蒙生态合作伙伴拓展进度等。

以上分析综合了中信建投、招商证券、国泰海通等机构的最新观点，投资者需结合自身风险偏好，密切动态跟踪政策与行业数据变化。

以上为个人观点，不构成投资建议！