特斯拉三代机器人增量之二：PEEK材料

PEEK是一种高性能特种工程塑料，密度仅为铝合金的1/2、钢材的1/6，但机械强度接近金属，兼具耐高温、耐磨、耐腐蚀等特性。在人形机器人领域，其轻量化优势可显著降低关节负载、提升运动效率，成为特斯拉Optimus、小鹏Iron机器人等“以塑代钢”的关键材料：
特斯拉OptimusGen2：单台PEEK用量约6-20kg（关节+结构件），若2026年量产10万台，将拉动2000吨需求（占全球产能30%）。而在即将发布的Gen3中，PEEK材料的应用将进一步提升。
由此估算，1000万台人形机器人对应PEEK需求1.2-1.5万吨，相当于2023年全球有效产能的80%-100%。

二、产业链格局与核心上市公司分析
（1）上游原材料：氟酮（DFBP）卡脖子环节
中欣氟材（002915.SZ）：全球DFBP产能龙头（8000吨/年，占全球60%），纯度达99.999%，通过特斯拉Tier1认证；

新瀚新材（301076.SZ）：
高端DFBP供应商（2500吨柔性产能），电子级杂质＜10ppm，获威格斯、索尔维体系认证。

（2）中游制造：合成与改性技术壁垒
中研股份（688716.SH）：国内最大、全球第四大PEEK生产商，牵头制定国家标准，产品切入特斯拉供应链；

沃特股份（002886.SZ）：
年产1000吨PEEK产线已投产，PEEK-CF复合材料应用于机器人关节，与优必选合作，规划2025年产能达5000吨，目标全球第三大供应商。

金发科技（600143.SH）：
自研PEEK性能比肩国际水平，改性产品用于机器人精密部件，参股人形机器人企业宇树科技。

（3）下游应用：机器人核心部件先行
肇民科技（301000.SZ）：PEEK精密注塑件应用于北美机器人丝杠，技术适配旋转执行器。

凯盛新材（301069.SZ）：布局PEKK（聚醚酮酮）材料，拓展高温场景应用。