#a股##大盘# 周五沪深成交2.55万亿，放量1226亿，指数在科创50AI芯片的带领下，继续高举高打突破3800，这波属于AI科技的牛市开启。

指数到了3800，结构性牛市凸显，选对了行业就是牛市，选不对指数到4000点也是枉然，市场就是这么无情，不是全面牛。

谈谈这波AI芯片的逻辑：

1.中美AI科技竞赛，美通过英伟达制裁中方AI进展，迫使我们高价进口阉割产品H20。（中美差距仍大）

2.今年2月，Deepseek横空出世，一举弯道超车，使其大模型直追一线水准，并且对于GPU算力利用率提高。（弯道超车，模型达标）

3.英伟达被安全部门审查，H20订单全面被砍（国产芯片产能解决）

4.Deepseek V3.1 预留下一代国产芯片适配路线。（开始铺装）

至此，已经很清晰了，英伟达被劝退后，国产替代开始接力国内万亿级别的市场，国内最好的几家无非就是华为昇腾、寒武纪、海光信息三分天下，其余的沐曦、摩尔线程、壁仞、燧原科技蚕食部分市场。

这下想象空间就来了，英伟达4万亿刀，昇腾没有上市，寒武纪破万亿是不是很合理？股价超越茅台是必然，毕竟国内服务器市场是可见的，重估就来了----【对对对，林老师说的对，寒武纪涨到2000，破万亿】

周五的走势很明确，就是打造AI科技牛，从AI芯片开始，要信早信。

AI芯片产业链（生产、代工、代销、合作、持股)
1：寒武纪系:寒武纪、浪潮信息、中芯国际 【重要】
2：海光系:海光信息 中科曙光 【重要】
3：华为系:慧博云通、高新发展、四川长虹、烽火通信、神州数码、拓维信息、软通动力【重要】
4：四小龙:摩尔线程、沐曦、壁仞、燧原科技
4-1：摩尔:和而泰、初灵信息
4-2：沐曦:淳中科技、中科蓝汛、超讯通信（淳中这一波传和英伟达合作，超涨注意)
4-3：壁仞科技:香农芯创、光环新网、万和电气、中兴通讯
4-4：燧原科技:高伟达、新致软件、弘信电子
5：其他:龙芯中科、国芯科技、兆易创新
6：中昊芯英TPU:艾布鲁、科德教育、天普股份、浙大网新，太极股份

优先关注寒武纪，海光、华为昇腾系列，周一如果继续高举高打，前排没机会就上后面的。

牛市，指数点位不重要，选行业很重要，选对了3800点也是5000点，选不对4000点也是3000点，要信早信，这波AI芯片开始的国产替代，目前是起点。【你也可以不信，我晚上酒喝了有点晕，你当胡话也可以】