9月29日股市的一些热点聚焦：

主线方向 核心驱动事件 受益板块/个股 潜在逻辑

科技成长 发改委等推进一体化算力网建设；摩尔线程IPO过会；阿里Qwen3-Max发布 算力硬件（浪潮信息、中际旭创）、AI应用（昆仑万维、完美世界）、存储芯片（兆易创新、澜起科技） 算力需求放量+国产替代加速，AI硬件与应用共振

周期资源 LME铜价创年内新高；白银涨至14年高位；印尼铜矿停产 贵金属（山东黄金、紫金矿业）、工业金属（江西铜业、北方铜业） 供给收缩+降息预期推高商品价格

正测利好 工信部优化新能源车购置税；八部门稳增长有色金属；七部门“AI+交通” 新能源整车（比亚迪、长城汽车）、储能（宁德时代、阳光电源）、智能网联（德赛西威、中科创达） 正测提振需求，新能源与智能驾驶景气度提升

并购重组 多瑞医药、亚太药业、中环环保等停牌筹划控股权变更；亿道信息拟购朗国科技等 相关停牌股及并购标的 并购预期提升公司估值与整合预期

盘面要点

• AI硬件与应用延续强势，算力租赁、边缘计算、数据中心产业链受资金关注。

• 游戏板块受新一批版号发放催化，昆仑万维、完美世界等上周五涨幅居前。

• 固态电池、可控核聚变等题材热度回升，国泰海通预测2027年或为全固态电池产业化元年。

• 贵金属及工业金属期货价格上行，带动资源股走强。

风险提示

• 节前资金偏谨慎，高位题材股或现分化。

• 部分科技龙头减持计划可能压制板块情绪。

• 国际大宗商品价格波动及政策落地节奏影响周期板块表现。