我国自研的LightGen光芯片近期引发关注，这款光芯片性能强悍，实测速度比英伟达高端计算卡快100倍（即算力提升2个数量级），能效也同步提升2个数量级，理论上若配合前沿设备，潜力更惊人。它并非传统通信光芯片，而是能让“光”直接完成AI生成任务（如画图、视频生成）的全光大规模智能生成芯片，解决了传统电子运算功耗大、速度慢的瓶颈，还突破了“百万级光学神经元集成”等三大技术瓶颈，实现光对语义的“理解”与内容生成。

研发团队来自上海交通大学集成电路学院陈一彤课题组，这一成果是国际上首次实现支持大规模语义媒体生成的全光计算芯片，意义重大。

以下梳理相关核心概念股（仅供参考）：

上游：材料与设备（基础支撑）

• 云南锗业：子公司云南鑫耀半导体生产磷化铟、砷化镓晶片，是高端激光器芯片必备材料，供应华为，在源头占据重要地位。

• 海特高新：布局砷化镓和磷化铟衬底材料，具备化合物半导体材料量产能力。

• 三安光电：化合物半导体巨头，外延片生长能力强，是光芯片设计公司的重要代工或材料来源。

• 华特气体：电子特气龙头，产品通过阿斯麦认证，为光芯片制造提供高纯度“粮食”。

• 凯德石英：专注石英制品，用于半导体光掩膜版基板等关键环节。

• 罗博特科：收购德国ficonTEC，切入光芯片自动化微组装及精密测试设备领域，设备是光芯片量产的关键，客户涵盖全球顶级光模块厂商。

• 赛微电子：通过海外并购拥有先进MEMS和硅光子制造产线，提供代工服务。

中游：芯片设计、制造与封测（核心环节）

• 源杰科技：高速光芯片龙头，拥有IDM全流程产线，25G DFB大规模量产，正扩产50G EML，切入各大光模块厂供应链。

• 长光华芯：从高功率激光芯片切入光通信，100G EML芯片良率达92%，已进入中际旭创等头部模块厂供应链，填补海外缺货空缺。

• 仕佳光子：无源芯片隐形冠军，AWG芯片打入谷歌供应链，正从无源向有源拓展，配合800G和1.6T光模块出货量翻倍增长。

• 永鼎股份：旗下永鼎光电子实现“芯片设计-材料生长-封测”全链条自主可控，10G/25G EML和DFB芯片批量出货。

• 光迅科技：通信“国家队”，从光芯片到光模块全产业链布局，自研芯片自给率超60%，支撑“东数西算”骨干网。

• 华工科技：推出自研单波200G硅光芯片，800G硅光模块批量交付，有庞大工业客户基础，与英特尔在硅光领域技术对标。

• 中际旭创：光模块龙头，子公司苏州湃自研硅光芯片，重金投入以防“卡脖子”，是罗博特科等上游设备商的重要客户。

• 新易盛：在硅光芯片投入大，自研良率突破85%，对上游芯片掌控力强。

• 光库科技：深耕薄膜铌酸锂技术路线，是未来超高速传输（1.6T以上）的关键玩家，与英特尔、思科等有深度技术交流。

• 德明利：主攻VCSEL光芯片，用于短距通信和传感。

• 兆驰股份：400G/800G光模块完成头部设备商送样，2.5G光芯片流片量产，规划50G+光芯片。

• 跃岭股份：通过持股中科光芯，切入磷化铟基半导体激光器光芯片领域，具备全生产链自主能力。

下游：系统集成与应用（终端落地）

• 中际旭创：全球光模块霸主，是英伟达、谷歌核心供应商，订单量直接影响上游光芯片需求。

• 天孚通信：光器件配套龙头，为思科、英特尔等供货，CPO光引擎技术领先。

• 剑桥科技：在硅光引擎和NPO/CPO技术路线有独特布局。

• 博创科技：专注光分路器和AWG器件，供应华为、诺基亚。

• 中兴通讯：作为设备商，其OCS产品需大量光芯片，是重要应用大户。

重点合作链

1. 上海交大陈一彤团队是技术源头，布局硅光、CPO及薄膜铌酸锂路线的企业均沿此技术方向推进。

2. 长光华芯与中际旭创存在实锤供应链关系，前者高端EML芯片大量进入后者产线。

3. 仕佳光子的AWG芯片进入谷歌供应链，获国际认可。

4. 罗博特科（ficonTEC）为全球光模块厂提供关键设备，是上游重要纽带。

5. 光库科技在高端薄膜铌酸锂调制器领域与英特尔、思科等有技术对标与潜在合作。

总结来看，若关注科研成果转化，可重点留意硅光（华工科技、中际旭创）和薄膜铌酸锂（光库科技等）路线；若看重国产替代紧迫性，高端EML芯片（源杰科技、长光华芯）及其下游大客户（中际旭创、光迅科技）值得关注。

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