节后第一天开门红，指数收复了4000点，离前高只差一点点。成交量也到了2.57万亿，创下近期新高。延续前面两周的连阳来看，春季行情已然开始，这一点无需怀疑。
从结构上看，昨天修正交易还在进行。年前抱团上来的核心品种，不管是传言利润不及预期还是其他，都在修正抱团上来的部分。要注意的是，这部分和指数正相关的权重修正，并没有影响指数的上涨。从图形上来看，后期强势抱团的上涨普遍在15-20个点，回调空间最多也就这些。同样，节前灵活资金抱团的商业航天部分，昨天也局部开始调整，或许后续调整还会加剧，但并没有影响昨天的赚钱效应。昨天脑科学方向反馈甚至比商业航天海强。综上，市场或有结构调整，但在高成交量支撑的背景下，结构切换很流畅且清晰，不用过多担心单一结构的回调导致指数严重回调，更多要看到的是各路资金都在抢跑，每个五年计划的第一年，尤其第一年的第一个季度，方方面面各个行业都会抢跑，股市依然。只不过，从交易角度，结构重于指数。指数横一横震一震都没关系，更多还是看结构。

商业航天方面也不是全回调，资金还在进行绕标交易。就是这个快监管了，就换下一个。我自己持仓基本都有涨停，但你问我配的哪一个会涨停，不知道，完全不知道。这种绕标的行为，完全是少部分人的资金行为，和整个板块集体上涨的第一阶段完全不同，所以有些绕不明白的钱出来去做别的，也很正常。
不绕标也不出来的资金，通常会继续深挖板块。前面炒名字的自然不适合机构，拆卫星拆火箭适合机构，推演卫星增量部件也适合机构，比如ATP这种，结构接受度还可以。不过说实话，后期拆的，价值量需要打折扣，参见机器人拆价值量那个环节，点到为止。
CES上机器人还是会有亮点的，不要被宇树IPO的资讯干扰。从工业品迭代的角度，国内外的机器人只要再进行一次迭代，基本都能启动规模商用了。所以最后一轮的调优和降本都很重要，即使交易上没有机会，也还是要跟踪的。比如高通+Figure这种组合会不会出彩，对生态就很重要。
脑科学这个词汇会比脑机接口涵盖更为广阔些。昨天启动太急，量化在竞价阶段抢筹，导致了大家参与的成本都比较接近，15个点拿的筹码和板上拿的筹码其实没有多大区别。如果今天继续枪板，那么市场只能选择扩容。好在这些票都是小票，不会对市场造成多大的抽血。事情也比较简单，这是中美共振的板块，马斯克要搞，咱们也已经在搞。路径上略有差异，马斯克全面押注侵入式，我们尝试的多一些。从叙事上，脑科可以实现一人多机的协调，也可以让几千万人得到有效康复。事件催化上，后续还有强脑的·IPO以及医疗器械的发证，催化是持续的。交易就自己看了。
L3目前已经有小趋势了，这块跟踪着看，卡车方案提供商主线科技走H股IPO。老黄在CES上也讲得很清楚未来十年自动驾驶的趋势推演，NV也推了alpamayo模型，市场什么时候加强这块不知道，跟踪着看。

还有很多可交易的点，业绩、金属、涨价等等，我奉行的原则是确定性的品种有期货的优先期货，这样减少现金占用。这种就不好在公共平台讲了，就这样。
错别字不改了。