国泰海通，良机就在眼前：新兴科技是主线，别忘了价值也会有春天。1）新兴科技：海外AI Agent迭代提速，国内大模型和应用推广加速，推荐：港股互联网/传媒/计算机/机器人/电子；2）内需价值：扩内需将成为重要增长抓手，市场预期与持仓也处于底部。
推荐：食品饮料/消费者服务/航空，与化工/房地产/建材；3）大金融：市场重要的稳定器与受益于财富管理需求增长，推荐：保险/券商/银行。