首先，设备类企业参会比较多，他们的下游比较分散，就能看出些规律。

下游是锂电客户为主的，订单都在恢复增长，普遍有个20%-30%。尤其是固态电池，很多二三线电池厂商都在下设备订单，背后有可能是想“弯道超车”。

光伏在前两年都是拖累因素，计提坏账损失影响了不少利润，但企业都说今明年能看到企稳，至于有多稳或者有多少增幅，能见度不高。

半导体、化工、物流、医药等赛道就是持续增长了，但好像机构投资者问得不多，管理层们也没细聊。有一家提到了半导体先进封装，说可能上量会比较快。

算力设备进展都还不错，甚至不少企业都在设立北美实验室，和硅谷客户联合研发算力芯片的设备工艺，整得很“高大上”。

还有前两天文章里提到的燃气轮机和高速机（美国缺电逻辑，还记得吗？），国内机械企业都在专门研制针对AIDC的产品，非常重视。

工程机械是机械板块里的庞大细分赛道，有不少上市公司参会。

无论是零部件还是挖掘机企业，都表示内销已经慢慢走出低谷，但暂时看不到有大项目拉动，会稍微谨慎些。龙头们给到明年内销增速基本是10%，而出口增速都能给到15%-20%。