消费电子，重点分析 10 家核心企业，信息整理如下：

1. 蓝思科技
全球玻璃盖板龙头，消费电子+汽车玻璃双驱动。手机、平板、智能手表防护玻璃市占率高；折叠屏超薄玻璃技术突破，受益折叠机型放量；汽车玻璃切入新能源车企供应链，业务结构优化，抗周期能力提升。

2. 领益智造
精密功能件龙头，电磁屏蔽/散热/结构件核心布局。覆盖国内外主流消费电子品牌，AI手机、AIoT终端需求带动订单；汽车电子业务快速增长，单车价值量提升；业绩稳健，受益消费电子库存周期修复。

3. 环旭电子
SiP封装龙头，消费+汽车电子双轮驱动。头部消费电子品牌SiP模组核心供应商，受益AI终端小型化、集成化趋势；汽车电子业务占比提升，覆盖车载雷达、域控制器；估值处于相对低位，股息具备吸引力。

4. 工业富联
全球电子制造龙头，AI服务器+消费电子双轮驱动。深度绑定头部算力与消费电子大厂，AI服务器代工份额领先；消费端承接头部品牌组装业务，AI终端代工占比持续提升。周期底部叠加算力需求爆发，业绩稳健性较强。

5. 立讯精密
精密制造平台龙头，消费电子+汽车电子+通信三极增长。头部消费电子品牌核心供应商，覆盖手机、无线耳机、VR/AR等；汽车电子切入主流新能源车企，单车价值量稳步提升；AI终端精密组件+代工，多赛道共振，国产替代核心标的。

6. 歌尔股份
声学+VR/AR双龙头。无线音频产品全球市占率领先，主流VR/AR设备核心代工厂；AI音频芯片+声学模组双轮驱动，受益VR/AR行业出货量增长。消费电子创新端弹性较大的标的之一。

7. 信维通信
射频+天线+电磁屏蔽一体化龙头。5G/6G射频器件、LCP天线、无线充电模组核心供应商；切入AI手机、VR/AR、汽车电子，客户覆盖国内外头部品牌；技术壁垒高，受益终端射频方案升级。

8. 华勤技术
全球ODM龙头，手机、平板、笔电、AIoT全覆盖。绑定国内头部安卓品牌与海外大厂，海外市场拓展顺利；AI PC、AI手机代工份额提升，受益全球换机潮与AI终端普及；规模效应显著，盈利能力稳健。

9. 安克创新
全球消费电子外设龙头，充电、音频、智能硬件出海标杆。海外电商平台市占率领先，品牌力较强；AI充电、无线音频、智能家居新品迭代，海外渠道优势明显；现金流优异，抗风险能力突出。

10. 绿联科技
国内消费电子外设新锐，充电、线缆、支架、音频全品类布局。线上线下渠道完善，主流电商平台销量领先；AI PC、AI手机周边配套齐全，受益换机潮与外设需求复苏；高成长性，估值具备弹性。