东西AI预期差在于：
达子昨天公布的财报出口东大的芯片依旧没有进展，但是东大自身AI的进程反而一点没耽误，而且市场开始担心从训练进阶到推理之后，达子是否还能主导市场。
同时国产推理芯片特别是这两天机构会议上对于国产推理芯片诸如昇腾系的规模量产预期很高。

一个是国产模型已有突围的局部优势，体现为输出单价的高性价比和足够好用，也就是在被先进算力卡脖子的大背景下，更低的资本开支超预期交卷；一个是国产模型搭载国产算力完成适配之后不断优化，也能胜任。这为后续国产AI全产业链规模膨胀奠定了基础。

同时，海外电力掣肘目前严重制约他们继续规模扩张的效率，尽管带火了电力供给产业链，但是因为无法复刻东大这种全国能源统筹高效的资源配置能力，海外算力一定会在后续成本上继续呈现价格约束或者竞争劣势。

也就注定了，东大从能源到终端在更长期AI竞争中，走出更高效，更低成本上的特色AI路线。