地缘相关：
1. 伊朗：不会与美国进行谈判。称霍尔木兹海峡已关闭"不会让一滴石油流出"。
2. 北约将不会参与美国和以色列在伊朗的军事行动。
3. 卡塔尔能源公司的Ras Laffan综合设施遭到军事攻击后，已停止液化天然气的生产。
4. 沙特阿美在沙特阿拉伯拉斯坦努拉炼油厂已暂停该炼油厂的运营。
5. 假设供应中断一个月，高盛预计欧洲天然气（TTF）和现货液化天然气（JKM）的价格可能接近74欧元/兆瓦时（25美元/百万英热单位），比当前水平高出130%。盘后，欧洲天然气大涨50%。
6. “三桶油”历史首次收盘集体涨停。
7. 自周五以来，租用油轮运送石油到中国的临时价格已翻了一番多。
8. 石油天然气价格是短期催化，但战略资源后续的储备和安全边界是长期叙事

化工：
除了伊朗化工化肥出口外，欧盟由于能源价格攀升，化工业各项成本压力巨大，产能持续退出，利好中国化工品替代，例如欧盟产能占比高的化工品，VA、蛋氨酸、MDI、己二酸、VE、尼龙66、丙烯酸、TDI、钛白粉等诸多化工品

储能：
卖方：中东地缘风险抬升，推动全球各区域能源体系加速向自主独立转型，储能需求有望复制欧洲成长路径。参考俄乌冲突后欧洲加快能源独立、户储与大储需求集中爆发的经验，中东地缘不确定性加剧，将进一步驱动全球各区域构建自主可控、安全稳定的能源供应体系。光伏 + 储能作为灵活可靠的独立能源解决方案。

人工智能：
1. 英伟达向Lumentum和Coherent分别投资20亿，并承诺数十亿采购规模，提前锁定上游核心产能。
2. 传出一些对天孚比较不利的边际传闻，如中旭创和新易盛也要为英伟达提供CPO。
3. 三菱瓦斯化学对CCL、Prepreg、CRS 所有产品：现行价格上调30%。
4. 预计3月份高端算力租金仍有10%左右的上行空间，行业正式步入“卖方市场”。
5. MINIMAX：M2系列文本模型在26年2月的平均单日token消耗量已增长至25年12月的超过6倍。

半导体：
三星电子和 SK 海力士大幅提高了 DRAM 芯片的价格。

军工：
卖方：无人机战场作战又是再得验证。

比亚迪：
3/5技术发布会Preview，可能包括:第二代闪充刀片电池、兆瓦闪充2.0、DM6.0混动系统、天神之眼5.0智驾、全域1000V高压平台+碳化硅电驱等。

核聚变：
1. 全国政协委员、聚变新能董事长：聚变堆BEST项目各项推进进度均超出预期，今年提案核心，是推动将聚变能开发纳入国家战略布局。
2. 传成都先觉、江西星火均有望近期启动招标，26年招标额预计250亿，五倍增长。