现在就是最好的机会，前提是您得看懂，懂市场在说什么？不懂的人，看着到处是风险。

前段时间市场的主线板块，历史新高的群体整理出来以后，现在市场就是按照这个路线在演绎。上周给大家布置这个作业不知道有多人去做了。

为什么要看这些群体，因为在现在这个市场，引领者会持续引领。

光模块、光纤、光通信，PCB上游、燃机、变压器、电网、储能............还有国产算力，送大家一句话今年你围绕算力基建足够你吃饱，吃撑，并且不踩坑（尤其是抱大腿，完美到极致）。杠铃另外一端，化工、有色周期足够您玩。

化工上涨的龙头群体依然是我1月21号讲的龙寡头群体，并且龙头今天再次涨停过历史新高，看1月21号《化工开启趋势上涨》。

其实化工板块还有几个大牛的大家可以研究研究，而且都是在低位，自己复盘看看。

周一讲了看我周末的文章也可以，今天演绎的依然是还是它们。

本期重点再次讲储能，去年9月3号储能的拐点讲过，这次也是一个拐点，这轮的高度不会像之前一样那么猛，《储能二次拐点》。

第一个拐点是户储，地缘冲突，核心寡头涨停过历史新高。

第二个拐点，宁德John H. Kwon在2026国际电池技术及创新应用峰会上指出，目前，在宁德时代，动力和储能电池的业务占比大约为80%对20%，“我们认为在未来3年，这个比例将会达到50%：50%。之后，储能电池业务甚至有望超过动力电池。

还有这个不确定，今年要求IDC绿电占比80%以上，这样大家都要配储了，还有一种说IDC强制配储。

美国数据中心储能持续推动，欧洲、中东等项目大储需求旺盛；澳洲户储政策外，英国波兰等均加强户储补贴，户储进入新的一轮增长周期，预计全球储能装机2026年60%以上增长，2027—2029年复合30%—50%增长。

为什么要跟踪储能，大家可以把储能算在泛电力板块里面，本身板块增速和业绩都有支撑。算电协同”算力+电力的发展战略，储能/AI+能源/电力运营综合。

策略上，储能作为配置或者撮交易的范畴是可以。

科技板块，英伟达GTC和光通信OFC大会前瞻。

OFC大会的展台已经出来，华工、”易中天“都去了，中际展台是最靠前的。

这次核心有NPO技术，应该大家都会有。CPO关键器件：ELS（嵌入式激光器）组件。CPA（共封装放大器）器件。FAU（光纤阵列单元）等配套模块。还有3.2T薄膜硅酸锂芯片：400G高速光通信芯片。EML光模块：400G级电吸收调制激光器方案。OCS，还有最近刚出来的Micro LED新型微发光二极管光模块解决方案应该也有。

美股核心参展核心公司：

英伟达CPO（共封装光学） 集成微环调制器/3D堆叠硅光引擎。

谷歌OCS（光电路交换） 两代TPU加速器专用光交换机。

微软空芯光纤技术107.5公里双向传输实验 ，微软400GZR技术实现64×400G C波段传输。

康宁玻璃波导基板表面耦合光子芯片集成方案。

中际旗下子公司TeraHop 将在2026年3月17日至19日的OFC(光纤通信大会)上最新产品，包括1.6TOSFP 2xLR4.4x400G OSFP DR4、800G Coherent Lite、6.4T NPO、12.8TXPO及OCS等。

华工已发布3.2T的NPO的ppt。华工与阿里在CPO方面开展联合测试与共同研发；已实现1.6T光模块正式供应（给Arista，出货量几千个）；800G光模块（给Arista）月交付量达数万个。

到时候大家可以看看，谁是技术领先者将主导下一代数据中心"卖铲人"。当然现在市场已经提前去预期了，我上周一已经给大家讲了，当时重点讲的是（光芯片龙头东山）能与谷歌、亚马逊洽谈合作，核心优势在于自研的光芯片技术。

最近二线光模块涨幅很猛，大家多看星球“精华”跟踪，还有就是视频多看，精华是需要反复跟踪。

液冷今天有一家公司通过谷歌的CDU，之前重点跟踪过。

存储是拐点，只是和上次不一样，不一样的是节奏，但核心逻辑仍在。今年增速最快的除了存储还有就是光纤通信这个逻辑，期待本周OFC的更新，只要进了北美，就能拔估值（戴维斯双击）。

大A与外围比起来，A股最大的特色，只要指数稳住，机会就够多，题材足够多，足够大家玩。缺点就是轮动太快，很多题材持久力差。