今天的上涨核心方向没有什么好惊讶的，因为在过去的整个三月和前几天已经反复讲过很多次。但凡您稍微用点心应该不会错过。

先说指数上涨的原因源于两周的停火时间敲定。临时停火就足够你玩了，还是要珍惜时机，要信，早信，为什么？因为本身好的方向压根就没有怎么跌。

关于是不是“永久和平”其实从来就弥足珍贵，难以真正实现。本质是你我都左右不了事情，你能左右就是你的仓位和标的，就这么简单。

还是不是牛市自己看调整时候的文章，牛市没有走，本质不是看我们，我们只是跟随者，你们看看美股、韩国、日本、弯弯涨了多少？不懂的就要胡说八道。

记住中位线，双中位线就是对你最好的保护。

指数指数共振的方向和前面2次共振是一样的，方向就是科技，再细分一点（AI算力抱大腿、光通信、PCB及上游、国产算力）。

今天的视频《要相信光，不要“光”站在哪里》记住核心是光，现在还是。

关于光通信，前面讲了很多，所以今天涨已经习惯了。光模块双寡头历史新高（龙头奔向万亿市值目标去了）调整的时候反复讲认知，不说了，自己看星球。如果你实在不行看通信ETF会不。怕高的，讲高的，本质压根不懂。

光芯片龙头之一（东S）涨停，业绩超预期，核心是索尔思光电在AI驱动的高速光芯片需求爆发背景下，凭借在EML和CW激光器芯片领域的技术积累，正迎来重大发展机遇。公司通过晶圆升级和产线优化快速扩张产能，并积极将芯片能力转化为模块订单。高功率CW激光器是其未来在CPO领域的关键产品。当前光芯片市场供需紧张，价格看涨，公司已获得AWS、谷歌等头部客户的明确需求或订单意向。

PCB上游业绩是最好的，今天也开始引领，具体的大家看3月30号的视频。

PCB板块很好，因为产业的节奏的问题，稍微晚点，但不会迟到。核心引领者，今天表现很好。

接下来的催化剂NV rubin计算板/交换板面积/ASP超预期，高速背板、LPX机柜、CPU机柜等增量逻辑强化，NVL144架构进一步夯实PCB在中短距离互联中的重要地位，ASIC方面AWS T3开始拉货、TPU V9应用M9预期进一步强化等等，不要着急都会来的。

国产算力涨幅第一，是今年所有国产算力涨幅的龙头建议看3月9号的视频《“龙虾之王”带着群体大涨》。

今年讲光通信次数应该是N次了，市场从谨慎，到今天龙寡头全面新高，这就是逻辑兑现的过程。

谨慎+龙头+有序，后劲十足，当然很多人还是很谨慎（本质是很多散户还是不懂）这是极佳状态。为什么？等他们真正懂的时候开始调整了。

AI应用和国产算力（token涨价）上涨的核心：

anthropic的新模型Mythos，目前看Mythos大概是一个8-10t的参数模型，远超之前最大的模型参数规模（gpt4. 5 4万亿上下），相比现在Claude opus 4.6有5倍以上的参数规模提升。 从训练思路角度看，初步判断是以复杂任务的coding数据输出作为训练数据这一循环实现了初步跑通，且这次的scaling 还看不到上限。

新的scaling law范式出来后，无论是从海外模型提供更高质量的数据维度，还是从模型架构更新维度，国产模型能力都一定会有极大的提升，可触达空间，市值空间会更加打开。

考虑到参数规模提升后，token必然的涨价（讯策也历史新高），这就是国产算力上涨的核心的核心。

HappyHorse 登顶全球榜单，匿名模型 HappyHorse-1.0 登上 Video Arena 榜单首位，表现亮眼：文本转视频赛道、图像转视频赛道位居榜首；有音频赛道，全球第二。业内多方信源指向，该模型出自阿里淘天集团 “未来生活实验室”，由原快手可灵技术负责人张迪带队研发，本次 preview 中部分口径也提及“Happy Horse” 模型更新。

其实，围绕整个AI还有很多好东西可以跟踪（是有业绩的），比如燃机，液冷、电源、存储（半导体设备和存储相关的）、光纤.......核心龙寡头全部有业绩，很多是戴维斯双击，不是简单的上涨。只要你去看龙寡头，完美到极致。

比如燃机：龙头就是继续涨停，带着几个小弟涨。整个产业落后28年产能已售罄；2029 年产能快速被预订；2030 年部分产能已开始签约。

当下，记住就盯住龙寡头引领者群体，强者恒强，这是简单的常识。对于仓位非常低的，当下依然是上车的好机会，就这么直白。