2026.04.28 盘前参考

1、光链业绩全线超预期，半年报后结构再聚焦。
剑桥科技、源杰科技一季报亮眼，带动光芯片/光模块/光纤光缆全链业绩爆发。展望半年报，1.6T高景气、高毛利趋势明确，而800G相关标的或逐步掉队，节奏上要做区分。

2、锂电上游盈利强劲，材料弹性可观。
天齐锂业、天赐材料等业绩炸裂，印证锂电上游高增、中游材料弹性大的判断。可重点关注新宙邦、电池ETF等方向。

3、节前资金偏谨慎，震荡难破局。
临近假期，市场观望情绪浓，类似美伊谈判，难有实质突破；CPU方向更多视为补涨行情，持续性一般。

4、外围科技强势，英伟达再创新高。
隔夜美股震荡，纳指、标普创新高；英伟达大涨4%、市值突破5万亿美元，存储芯片（美光、闪迪）集体走强，对A股科技情绪有正向传导。

5、原油持续走强，通胀预期再起。
受中东局势影响，美油突破97美元/桶，布油六连阳，能源链与通胀相关板块短期易受资金关注。

6、险资+国家级基金加仓，科技主线明确。
一季度险资增配权益，泛科技、新能源成核心方向；国家级基金加速进场，量子科技、商业航天等赛道获政策加持。

7、低位业绩股仍有修复空间，可适度布局。
AI眼镜、创新药等板块，部分标的业绩扎实但股价未动，节前适合小仓位埋伏，博弈节后修复。

非投资建议，仅供参考。#财经新资讯[超话]##a股##股票##投资##半导体彻底爆了#