4.29早盘消息～外围篇（我起得早就写，起的晚就不写 不固定更新）

1.

隔夜美股科技股跌了，导火索就是OpenAI的增长不及预期。

说白了，市场之前炒AI，赌的是企业会砸钱做AI基建，现在OpenAI的数据出来，大家一看，用户付费和增长没跟上，立马慌了，开始怀疑之前的高估值是不是吹泡泡，纳指直接跟着砸。

但有意思的是，英伟达这边刚推出了新模型，把AI智能体的效率干到了9倍

另一边谷歌转头就和美国国防部签了协议，把AI接入了机密军事工作。

这两件事放一起看，其实是给市场划了一条线

之前大家炒的，是C端用户、企业商用的消费级AI，现在发现增长不及预期，市场自然是要震荡。

但真正的刚性需求，是政府、军方这种B端硬核场景，谷歌给国防部开API权限

那相当是把AI直接接入了军事体系

这才是真正会付费的长期订单。

AI的炒作逻辑，正在从谁的模型参数大，转向谁能拿到硬核场景的落地订单。

这也是我经常说的
应用落地的主要原因

 

2. 再讲油价和OPEC

隔夜油价直接跳涨，纽约原油涨了3.69%，布伦特涨了2.8%

背后的核心变量，就是阿联酋要退出OPEC+，自己放开手脚增产。

这事根本不是简单的退群，是OPEC内部矛盾彻底摆到台面上了

之前沙特带着OPEC搞减产保价，阿联酋早就憋着一肚子火，我产量被限制，赚不到钱，看着油价涨，自己只能看着，心里早就不平衡了

现在直接宣布退群，说要自己增产，等于直接拆了OPEC的减产保价联盟。

短期来看，霍尔木兹海峡被封，供应本来就紧张，油价先涨一波

但长期来看，一旦供应恢复，阿联酋放开产量，等于和沙特抢市场份额，未来油市大概率要打价格战，波动只会越来越大。

更关键的是，这事背后还有美国的影子，美国对伊朗搞制裁、封港口，39艘船被逼改道，本来就把油市搅得鸡犬不宁，阿联酋退群增产，本质上也是借着美国对伊朗的封锁，给自己抢市场份额。

 

3. 地缘和美国这边

美国这边，一边对伊朗下死手，一边自己国内的麻烦也来了

军事上，美国对伊朗搞封锁、搞制裁，连带着以色列也放话，要彻底消除黎巴嫩的无人机威胁，整个中东的火药味越来越浓

政治上，特朗普的支持率跌到了本届新低，核心就是生活成本涨、伊朗局势拖后腿，他之前和伊朗谈的新方案被拒，现在只能搞极限施压，可越施压，油价越涨，美国国内通胀压力越大，这就是个死循环

还有个有意思的细节，五角大楼要把国防部改名成战争部，成本要花5000万美元。

 
你们把这些消息放一起看，就会发现，所有的事都是环环相扣的：

美国为了压国内通胀，想让油价跌，所以对伊朗搞制裁、逼阿联酋退群增产，想让供应端松一松。

但伊朗不吃这套，谈判方案不满意就拖着，美国只能搞极限施压，封港口、搞制裁，结果反而让短期供应更紧张，油价直接涨上去，通胀压力又回来了

通胀压不住，生活成本下不来，特朗普的支持率就上不去，只能继续在中东搞事，想靠对外强硬拉选票，可越搞事，油价越涨，通胀越高，这就成了一个死循环

而AI这边，消费端的故事讲不下去了，资金自然会往真正有落地、有订单的方向跑，英伟达的新模型、谷歌和军方的合作，本质上都是在告诉市场，AI的下一阶段，拼的不是讲故事，而是实打实的场景和订单。