全球半导体超级周期核心标的
全球半导体超级周期，中韩双雄领跑。中国凭成熟制程产能+全产业链优势，抢占全球中高端市场，设备材料订单锁定2027，主升浪开启。

1）存储芯片：

兆易创新：国产存储龙头，NOR Flash全球领先，DRAM快速成长。

江波龙：存储模组龙头，AI服务器高端存储订单放量，一季报净利+2051%。

佰维存储：嵌入式存储+SSD龙头，深度绑定AI算力客户。

2）半导体设备：

北方华创：设备平台龙头，刻蚀/沉积/清洗全覆盖，订单排至2027。

中微公司：刻蚀机全球第二，先进制程突破，一季报业绩翻倍。

拓荆科技：薄膜沉积龙头，受益存储扩产+国产替代。

3）先进封装：

长电科技：先进封装龙头，HBM堆叠需求爆发，价值量提升。

沪硅产业：12英寸硅片龙头，产能释放+涨价周期，净利增速+104%。

通富微电：与AMD深度绑定，先进封装能力国内领先，HBM堆叠核心受益。#4月诞生12只翻倍股#