#基金##买基金上微博#
【聊聊为啥美股、日韩的存储股涨势如虹，但A股存储相对跟不上的原因吧】
这个标题是不是看起来很懂王？我先给自己叠个甲，以下内容是我4月调研《慢慢变富》组合中某持仓基金经理的看法，不代表我个人意见，我只是信息的搬运工。老粉都知道我很菜，根本没有对任何行业涨跌发表看法的资格，事实上我平时确实也不说这个

为保护基金经理，我就不透露这位基金经理的名字了，反正是我很认可的，之前看TMT中小盘出身的某位。

当时我问他：“你对这轮存储的供需紧张周期的持续性怎么看？”

答曰：“我对这轮存储的景气周期比市场上大部分人看得都要更乐观一些”

我追问：“那为什么看到你在一季报中反而减持了一个存储相关的标的？”

答曰：“因为A股缺乏纯正的存储原厂，比如合肥长鑫这种，减持的那个标的（其实是兆1）是做存储芯片的，而不是存储原厂，这个表弟我从去年一季度拿到现在，觉得涨幅可以了，所以就减了一点”

从以上内容来看，也可以依稀窥见一丝A股TMT板块为何总是估值波动巨大的原因——缺乏纯正的受益标的。比如00年A股跟着美股炒“科网股”，炒的标的竟然是啥“上海梅林”（一个做午餐肉的）、海虹控股（有联众棋牌室）和综艺股份（8848网站，稍微沾点边），20多年后来看这些标的绝对是“贻笑大方”

还有15年炒的什么“互联网+”，最后到底有几家公司和互联网行业真正沾边的？全网用户过亿的有几个？

不能怪这轮AI浪潮机构抱团易中天，毕竟像易中天这么正儿八经受益于AI产业链的公司，不多了，而且从27年动态估值来看远比2021年的宁王便宜

分歧在于——光模块的这一轮“利润脉冲周期”能够持续多久？未来行业紧平衡的格局会不会被外力打破？

不能再多说了，说多了又会有当年某些一财喷子那样说我“高位吹光模块”了

苍天哪，我组合里是一个行业主题基金都没有，但穿透到个股层面来看，我不仅持仓易中天，我还持仓中石油呢，找谁说理去[流鼻血][流鼻血][流鼻血]