昨晚美股延续强势再创行情新高，科技赛道轮动走高，英伟达受益中美交流及对华厂商解禁信号大涨创历史新高，台积电、博通、思科等巨头同步刷新高位，AI板块轮动节奏清晰，行情爆发力远超A股。

其中POET凭借晶圆级光子集成技术落地及大额订单加持单日暴涨，EOI平台实现技术突破，大幅降低光引擎耗材成本、提升产能，叠加晶圆级AI算力芯片企业Cerebras重磅上市，进一步夯实全球AI算力与光互联产业的成长逻辑，同时直接催化A股芯片设备、光模块板块迎来补涨挖掘机会。

A股昨天属于技术性正常震荡调整，市场分化特征十分明显，AI主线核心龙头整体韧性十足，光、存、CPU等方向大多缩量回踩、守住关键均线，并未出现深度走弱；反观无资金承接的小众题材股，在量化主导下走势脆弱、下跌毫无抵抗，成为市场主要杀跌方向。

当前市场机构与散户操作节奏完全反向，机构顺势割弃低位弱势标的、逢低布局高位核心龙头，延续抱团行情；散户却盲目抛售高位强势股、抄底低位冷门题材，极易陷入卖飞主线、被套弱势票的困境。五月行情重在选对赛道与龙头方向，坚守AI核心主线、顺应资金抱团逻辑，才能把握本轮市场赚钱机会～！