隔夜美股延续大涨，AI板块内部风向也悄悄变了。行情不再集中在算力芯片、光通信、存储、先进封装这些老方向，资金开始转向AI服务器、网络安全以及软件应用，其中AI服务器走势最为亮眼。戴尔科技单日大涨33%，IBM、超微电脑也同步走强；港股联想集团更是一周内股价直接翻倍。

此前市场主要炒作上游硬件环节，如今资金逐步向AI服务器、AIPC制造延伸，不难看出AI硬件这波行情还没结束，6月依旧有机会。

不光硬件，AI软件端也开始蓄力。微软大涨超5%，单日市值增长超万亿；Adobe涨幅也超7%。港股智谱昨日盘中市值一度冲击万亿，尾盘虽出现回落，但突破万亿只是时间问题。另外，Minimax也正式启动A股IPO流程，行业热度持续升温。

结合当前盘面，给大家梳理下6月重点关注方向：

1. AI硬件：聚焦AI服务器、AIPC等相关标的

2. AI应用：重点看软件服务、AI短剧赛道

3. 电力板块：遵循“冬炒煤、夏炒电”的规律，今年夏天电力供需大概率偏紧。一方面预计今夏气温偏高，民用用电大增；另一方面海量算力运转也会带来巨大用电需求，算电协同值得重点布局。