明早就不码字了。
周五已经调整过了，指数这里也在低位，市场对长鑫的IPO博弈过重，是要纠偏的。长鑫上市与否，其实行业都是向前发展的。紧缺的物料不会因为长鑫上市了就不紧缺；一直在拉长的设备交付周期，不会因为长鑫IPO了就缩短；AI迭代的进度不会因为长鑫IPO就变慢。只是A股就是要玩这种戏码，好让大家把筹码便宜交出去而已。我骂过很多次了，这种生态下，资本受到的最多鼓励便是，把一个高毛利的东西做成低毛利，把一个趋势良好的板块砸下来。
紧盯海外的交易，中线扣紧rubin的拉货，本周扣紧台北电脑展。AIPC确实到了落地能用的阶段，不是单纯映射。至于其他端侧，还要等等。
fab这边，也有口径变化，原来口径最差那位，最近口径也变好了。AI对需求差的品种进行2-3个季度的挤占后，不管需求好不好，越来越多品类进入低库存被动补库的阶段，一旦拿不到产能，就会涨价。贸易商已经蠢蠢欲动了。所以，爱博弈就去博弈吧。

至于要高切低切到域外的，我前面也单条聊了，不赘述。题材这个阶段比较难搞，更多看α跌了做网格吧。