6月2日 午盘盘面回顾[给力]

三大指数涨跌不一，创业板指涨超2%，科创50指数涨超1%。黄白线分化明显，权重股走势较强。沪深两市半日成交额1.81万亿，较上个交易日缩量1485亿。全市场超4100只个股下跌。从板块来看，CPO概念盘中震荡反弹，源杰科技、光库科技双双涨超10%。光纤概念快速拉升，亨通光电涨停续创历史新高，长飞光纤涨停。PCB概念震荡拉升，鹏鼎控股触及涨停。MLCC概念延续强势，火炬电子4天3板，风华高科触及涨停。机器人概念表现活跃，中大力德、凯迪股份涨停。下跌方面，体育概念集体调整，中体产业、舒华体育、粤传媒跌停。截至收盘，沪指跌0.04%，深成指涨0.96%，创业板指涨2.15%。

个股来看，今日早盘涨停数量为41家（不包括ST及未开板新股），封板率74%，连板股数量为14家，中央商场、春秋电子3连板，方大集团、金房能源、嘉欣丝绸、达实智能、中京电子、节能铁汉、郑州煤电、华锡有色、红星发展、大有能源、福达合金、火炬电子2连板。

板块上，AI硬件集体反弹，CPO、PCB等方向再度涨幅居前，源杰科技、光库科技双双涨超10%，东山精密、新易盛、太辰光、永鼎股份等涨幅居前。

消息面上，黄仁勋在台北的GTC演讲中宣布，英伟达新一代平台Vera Rubin已经全面投入生产。机构研报指出，算力板块长期演进逻辑并未动摇，随着时间进入6月，2027年光模块需求预期正加速明朗，而此前制约交付的上游核心器件缺料问题也逐步迎来改善拐点，龙头厂商的产能与业绩弹性有望加速释放。

AI PC概念延续强势，中京电子、春秋电子涨停，雷神科技、英力股份、智立方、软通动力、华勤技术等涨幅居前。

消息面上，6月1日，英伟达于COMPUTEX 2026正式发布全新PC端超级芯片RTX Spark（N1X），标志着公司正式进军Windows PC主处理器赛道，深度联动微软开启端侧AI PC新时代。首批搭载产品将于今年秋季上市，覆盖微软Surface等六大品牌，涵盖轻薄笔记本与紧凑型台式机，微软同步推出适配软件以优化本地AI代理运行体验。

MLCC概念延续强势，火炬电子4天3板，风华高科触及涨停，国瓷材料、还没到账、宏达电子、三环集团等涨幅居前。

高盛分析师Nelson Armbrust在一份近期研报中指出，在当前的AI服务器物料清单成本构成中，MLCC已赫然上升为第三大成本项，仅次于GPU和存储芯片。在竞争格局方面，针对AI服务器中紧邻GPU/ASIC的“低压高容量”MLCC，技术迭代正朝着“在极端受限的PCB板空间内实现极致微型化与超高容值”的双重维度演进，准入门槛大幅抬升。

光纤概念快速拉升，亨通光电、长飞光纤双双涨停，长盈通、杭电股份、中天科技等涨幅居前。

申万宏源研报指出，电信集团级集采启动，从部分省采投标限价由2500元/皮长公里（对应裸纤单价80+）上调至2600来看，需求弹性短期内仍强于量价博弈。在无人机+AI驱动价格暴涨、供不应求后，当前时点来看，Scale-up、DCI等对光纤需求驱动将维持强劲，行业仍处于显著上行周期。

综合来看，今日早盘三大指数涨跌不一，创业板指探底回升涨超2%，其中AI硬件方向卷土重来，CPO、PCB、光纤等赛道均涨幅居前，此外半导体芯片产业链同样展开修复。不过需注意的是，由于今日量能进一步萎缩，在科技权重反弹背后，中小盘个股出现一定的资金排挤效应，超4000股收绿。整体而言，市场仍以震荡结构看待为宜，留热点的轮动节奏。