AI硬件科技板块，昨天迎来了明显的分化调整，中军午后是有一波主动砸盘的，虽然日内接住，但有资金出货无疑。不过，这并不意味着科技行情彻底结束，而是资金变得更加理性了。PCB上游表现坚挺，电子布、铜箔、MLCC、CCL和树脂等等方向抢眼。光通信中光纤及其上游材料强度优于光模块，正稳步走趋势。短期调整是洗盘蓄势，待市场企稳后，科技主线仍将是领涨先锋。

半导体芯片、存储与设备方向景气度依然坚挺。存储芯片受AI需求拉动，相关企业可以说是日进斗金；而国产GPU在万亿算力中心建设的预期下，未来突破是必然趋势。虽然纯科技板块近期表现一般，内部轮动剧烈且伴随大波动，但这往往是调整接近尾声的信号。只要核心逻辑没坏，大家保持耐心，等板块真正止跌企稳后，依然是值得重点关注的优质资产~！