目前AI方向唯一的风险是交易拥挤度，非AI方向除了拥挤度其他都是风险。摩根大通上周在《AI Capex 2.0》中，将2030年前全球AI基建资本开支，从原先5.1万亿美元上调至5.5万亿美元，海外大厂capex增速依然强劲，中国的AI资本开支正在加速。预判本周市场将企稳后继续向上，可能是ASIC、存储、硅片、算力租赁板块领涨