人形机器人进入量产元年，多重利好催化，成为7月高弹性支线主线

7月6日人形机器人板块批量拉升，成交量大幅放量，赚钱效应快速扩散，多重重磅催化集中落地。政策端工信部人形机器人专项扶持政策落地，多地自动化改造补贴发放；资本端宇树科技IPO注册获批，即将登陆科创板，成为人形机器人产业资本化里程碑；产业端特斯拉Optimus确定下半年规模化量产，整机厂商万台级产线投产。

2026年被定义为人形机器人大规模商业化元年，整机放量直接带动减速器、伺服电机、传感器上游零部件需求爆发，雷赛智能等电机厂商二季度销量同比暴涨数十倍，中报业绩改善预期充足。板块内部分化加剧，具备量产能力、在手大额订单的中大盘龙头涨幅领先，纯概念炒作小票上涨乏力。

该赛道适合搭配半导体底仓均衡持仓，把握短线波段弹性，切忌高位重仓追涨，等待小幅回调分批低吸，优先布局零部件自主可控、客户资源优质的企业。