2026.7.15盘前思路前瞻

昨天早上A股相对外盘来说已经算止跌了，至少振幅明显减小，缩量带来的抛压减轻，承接的难度自然也变小，只要想拉总能找到理由去拉，昨夜美股全线大涨，韩国也冲着涨熔断去了，今天在昨天基础之上再接再厉一把就行，信心怎么被跌没得就得怎么被涨回去，除此之外别无他法。

昨日连板晋级率只有1/9，不过首板家数的触底反弹还是很立竿见影的，一般这种新低或者新高就代表着阶段性的短线机会或者风险。今天可以尝试下涨停破百，多来几次百股涨停，就能药到病除。

板块方面，依旧是科技发力带动市场开始走强，既然是科技牛市就不要纠结科技之外的方向，PCB、光互联、MLCC等算力硬件是昨天最强的科技分支，中报业绩落地不仅验证了行业高景气，还证伪了上游涨价挤压利润的悲观预期，市场预期下半年涨价将顺利向下游传导，盈利中枢有望继续上移，比较超预期的应该是封测，大概率是受益于半导体/芯片的扩产潮。因为绝大多数半导体相关产业公司都在创业板和科创板，而双创又不强制披露业绩预告，所以这里存在明显预期差，晶圆制造、半导体设备、设备零部件、材料等方向应当值得重视，业绩大概率会同样超预期。一般来说市场对行业景气度提升的认可度远高于单一公司业绩超预期的认可度。国产算力产业链、半导体芯片早盘出现集中补跌，属于行情调整末期的典型特征。从产业基本面看，下半年国产超节点批量落地、全国算力网建设提速的核心逻辑并未改变，昇腾、阿里云、字节跳动等多厂商算力平台将在下半年密集推出，业绩兑现确定性强，逢低可以聚焦头部核心公司。