$博迁新材(SH605376)$ 只要下述逻辑没变，博迁就可以继续中长线持有:
AI服务器MLCC需求爆发 → 高容MLCC结构性短缺 → 镍粉供不应求 → 博迁扩产被客户锁定 → 镍粉涨价预期 → 利润爆发。
截至目前，这条链条上的每一个环节都没有被打破：
1、三星电机8月1日起MLCC涨价30%已经落地。
2、博迁7月22日再次公告扩产600吨，此前扩产产能"基本被客户锁定"。
3、英伟达Vera Rubin下半年开始出货，高端MLCC需求仍在增长。
4、公司曾自查确认"生产经营正常，市场环境、行业政策无重大变化"。