李斌命真好：对手一个不用宁德，一个解绑华为

摘自 来电观察家

如果车圈今年有“躺赢大赛”，李斌应该可以直接保送决赛。

他这一年干的事，用一句话就能说完：继续用宁德时代，继续修换电站。没了。

可偏偏就是这“啥也没干”的一年，对手们一个接一个往坑里跳——有吹自研电池的，有跟华为说分手的。热闹全是别人的，好处全是李斌的。

这运气，不服不行。

理想宣传“自研电池”，小鹏就是前车之鉴

理想最近很忙。忙着把“自研电池”四个字，说出“我们造出了原子弹”的气势——开媒体沟通会、领导层亲自下场造势。

翻译成大白话就一句：我们开始不用宁德时代了，我们有自己的电池。

动作也挺坚决：L8已经切了欣旺达电芯，还掏了26.5亿元增资欣旺达动力，当上第二大股东。生怕别人不知道自己“不靠宁德”。

可这个剧本，小鹏早就演过了——而且演砸了。

今年9月，何小鹏在小鹏G9L发布会后同样官宣“电池都自己干”，同样不是自己造电芯，同样是投资电芯厂、整包自己主导。台词都跟理想撞了，不知道的还以为俩人在KTV点同一首歌。

再往前看，小鹏脱离宁德时代之后走的是什么路？性价比。“第二个比亚迪”的剧本：用省下来的供应链成本打价格战，销量是上去了，品牌高端化却被越推越远。当年P7对标Model 3的冲高故事，现在还有人提吗？连小鹏自己都不好意思提了。

小鹏用几年时间替行业验出一个真理：一家新势力一旦贴上“便宜”的标签，想再撕下来，比减肥还难。

所以理想现在宣传自研电池越用力，越像是在给小鹏的剧本写续集。成本是省了，可消费者听到“自研电池”的潜台词是什么？是“这车还能再便宜一点”。而理想这几年好不容易立起来的高端形象——30万以上的L9、i8、Mega——靠的从来不是“便宜”两个字。

宣传“自研电池”，等于亲手把高端定位往中端市场推。这一步，小鹏已经替理想踩过坑了，理想还兴冲冲地跟着跳。

问界解绑华为，高端市场让出一个位置

问界这边更绝。

9月15日，鸿蒙智行官宣调整问界合作模式：产品、营销、渠道、服务全部交还赛力斯主导，华为退到“参与赋能”的位置。翻译过来就是：以后你自己玩。

市场当天就用脚投票：赛力斯股价跌超5%。经销商更实在——华为渠道已经放风，问界将撤出华为专卖店，要么跟着问界做专营，自己卖自己售后，要么留在鸿蒙智行继续卖剩下的“界”。

社交平台上那句“我买的是华为，不是赛力斯”，就是问界接下来最需要回答的问题。

问界能立在50万级市场，靠的从来不是赛力斯的产线，而是华为光环：华为智驾、鸿蒙座舱、华为的门店、华为的背书。这些才是M9溢价的来源。现在主导权接回来了，光环开始松动——就像把名牌包上的logo拆了，包还是那个包，但价格，已经不是那个价格了。

虽然赛力斯又和华为签了新的合作，但市场影响却需要时间去消解。

高端市场的购买力会流向哪里？大概率是流向那些“光环还在”的品牌。蔚来就是其中一个。

李斌什么都没做，高端市场自己送上门

李斌做了什么？

答案是：没做。

蔚来继续用宁德时代——宁德时代官方今年4月在北京车展确认，其在蔚来的供货份额超过93%；2026年1月，双方签下五年全面深化战略合作，押注长寿命电池和换电网络；9月慕尼黑车展，李斌和曾毓群又握了次手，宣布进一步扩大合作。

别人在忙着跟供应商切割、跟伙伴分手，蔚来的供应链稳得像块石头。李斌甚至不需要出面，宁德时代自己就在给他站台。

换电网络也在继续修。截至9月底，蔚来的换电站版图还在扩大，连吉利都跑来跟蔚来联手搞换电。当年全网嘲笑“蔚来建换电站是烧钱作死”，如今这条护城河，修到了别人拆不动的程度。当年骂得最凶的，现在排队来合作——这剧情，电视剧都不敢这么写。

而高端市场这边，对手一个接一个让位：理想宣传自研电池、往中端走；问界解绑华为、光环松动。蔚来什么都没做，30万以上市场的位置，反而更稳了。

财报也给了回应：2026年第一季度，蔚来迎来史上首个单季盈利，市值重回千亿港元；上半年营收576.7亿，反超理想的486.5亿。

什么叫躺赢？这就叫躺赢。

命好，是别人作死时他不动

新能源下半场的竞争，比的往往不是谁更能折腾，而是谁不折腾。

理想折腾自研电池，是在重复小鹏的老路；问界解绑华为，是在松动自己的定价根基。而李斌，守着一个93%份额的供应商，修着一张越来越密的换电网络，等着对手一个个自己出局。

命好，从来不是运气。是别人都在作死的时候，他选择什么都不做——而这个“什么都不做”，是他十年前就选对了牌桌。

你要说这是躺赢，也行。但躺得这么稳的人，你很少见到。