今日腾讯云在2026世界人工智能大会上官宣，将于‌2026年第四季度正式部署NPO超级节点‌，同时呼吁国内外统一NPO行业标准，目标是将AI推理成本压到最低，阿里的3.2TNPO方案目前已进入测试阶段，头部云厂商的集中布局直接推动产业从技术验证走向商用落地。NPO方案将光引擎直接与GPU模组融合，去掉高功耗的DSP芯片，相比传统可插拔光模块方案显著降低系统功耗，缩短数据传输延迟，能让AI推理成本大幅下降，未来普通用户使用AI修图，智能对话等服务的响应速度更快，资费更低，进一步打开AI应用的普及空间。同时行业竞争从单卡性能比拼转向集群系统级方案竞争，国产厂商依托NPO技术突破，可绕开传统电互连的物理天花板，实现万卡级大规模算力集群的高效协同，加速实现国产算力自由，降低对海外高端算力方案的依赖。NPO制造工艺贴近现有光模块产线，无需依赖尖端共封装能力，大幅降低了供应链协同门槛，光引擎，光芯片，高速连接器，测试设备等全产业链环节都将迎来订单增量，多家券商已明确指出NPO是当前AI算力赛道确定性最高的成长主线之一。另外相比理论性能上限更高但量产难度极大的CPO方案，NPO在性能，功耗，成本和工程可落地性之间实现了最佳平衡，同时保留了光模块独立插拔的运维优势，是未来1~3年大规模AI算力集群最实用，最具成本效益的互连方案，将成为支撑数万亿参数大模型，大规模Agent应用落地的核心算力底座。接下来可积极关注产业链上相关个股交易性的机会。例如华工科技，光迅科技，华丰科技，紫光股份，浪潮信息以及国产算力化龙头中科曙光等。