美股光通信龙头企业鲁门特姆（Lumentum）首席执行官迈克尔·赫尔斯顿于周五公开表示，科技巨头对公司光学组件的需求正持续加速，公司2028年的产能很快就将被预订一空。

受这一消息提振，本周刚刚创下历史新高的鲁门特姆，在周五盘前交易阶段再度上涨近5%。赫尔斯顿称，美国多家超大规模云服务商的资本开支规模十分庞大，且目前看不到任何放缓迹象，公司现有产能已逐渐无法匹配市场需求。按照当前趋势，再过两个季度，其2028年全年产能就将彻底售罄。

在此之前，鲁门特姆已披露，公司截至2027年底的产量早已被全部预订。此次高管最新表态，进一步强化了市场对光通信行业高景气度的信心。即便中东局势扰动原油市场与全球经济，数据中心相关设备的需求依旧保持强劲。

受数据中心对光电子技术依赖度持续提升的预期推动，鲁门特姆股价在过去一年暴涨15倍。尽管公司正全力推进扩产，但仍预计“产能增速不及订单增速”的局面将长期延续。

赫尔斯顿同时表示，这种供需紧张的状态不可能无限持续，但本轮行业高景气周期至少还将维持5年。他强调，所谓产能售罄，是指已签订不可撤销的正式订单协议，这也是核心关键所在。