前段时间很多人说“市场定价硅基通胀，碳基通缩”，对但也不完全对，毕竟硅基需求底层还是碳基需求，只不过可能只是少数碳基生命的需求，企业（背后的碳基生命）使用ai最终目标还是赚钱，不论是通过降本增效还是满足新增需求，归根结底碳基需求依然是一个k型，上行端需求在加速扩张（不区分企业部门或个人部门），这部分需求中目前占比较大的是ai投入，但这不是全部，以前举过例子，lv营收崩了但爱马仕还好，保时捷崩了但劳斯莱斯、法拉利还好；下行端则在降本增效影响下加速下行，从经验上看严重的不平衡最终会导致总量需求的萎缩。
另一方面需求的结构性变化也是很明确的，数字消费增速持续高于实物消费，这种趋势可能也很难改变。（某种程度上也受不平衡发展导致的总需求萎缩影响）
所以，最终我们要抓的还是碳基生命k型上臂的结构性需求。[doge]