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【再来分享几个《绝对收益型》策略的关键回测数据】
先拿来和跑885001的《慢慢变富》组合关键数据做对比（详见图1、图2）

已知《慢慢变富》组合成立于2022年12月28日，截止2026年2月13日，该组合累计收益39.08%，年化收益率11.11%，最大回撤25.26%，夏普比率0.68，年化波动率14.10%（详见图1）。

《绝对收益型》组合同样从2022年12月28日开始回测数据，截止2026年2月13日，累计收益率48.31%，年化收益率13.43%，最大回撤12.43%，夏普比率0.9943（详见图2）因为Wind PMS功能没有提供组合“波动率”数据，在此用Beta近似代表沪深300波动性，可知《绝对收益型》组合的波动率大概是沪深300指数的66%左右。

对比《慢慢变富》和《绝对收益型》策略2022年12月28日至今的表现（可以近似理解为“近3年”），可知：
1、收益率方面，绝对收益型组合跑赢《慢慢变富》接近10%，跑赢沪深300一倍以上
2、波动率方面，绝对收益型组合<慢慢变富<沪深300
3、最大回撤方面，绝对收益型组合12.43%<慢慢变富25.26%<沪深300 27.17%
4、夏普比方面，绝对收益型组合0.9943>慢慢变富 0.68>沪深300

再比较“单年度正收益概率”和“最大回撤收复天数”这两个数据，因为Wind PMS同样不提供这两个功能，因此这两个数据采用“近似测算”原则

假设该组合于2023年1月1日开始运行，截止2023年12月27日，组合2023年当年收益1.31%，同期沪深300下跌11.81%，组合2023年超额收益率13.12%。从2023年年初持有至2023年年底为正收益（详见图3）。

从最大回撤收复天数来看，已知2022年12月28日至2024年9月23日之间，《绝对收益型》策略净值最高点出现在2023年8月4日（详见图4），当天累计回报为9.05%，至2024年9月20日组合累计回报为0.88%（详见图5），接近最大回撤区间，到2024年9月29日修复最大回撤，可知最大回撤修复时间约为12-13个月之间。

从以上回测数据可以简单得出以下结论：
1、已知夏普比率越高，跟投粉丝体验越好，越不容易套牢，所以从投资体验感而言，绝对收益型策略>慢慢变富>沪深300
2、已知最大回撤修复天数为12-13个月，因此即使以回测数据而言，该组合做不到“任意时点买入，1年之内一定正收益”
3、从组合收益率来看，贯穿一轮牛熊该组合收益率优于《慢慢变富》，更优于885001和沪深300

需要注意的是以上数据基于以下几个前提：
1、基金池大概有50个不到的品种，我采用的是“等权重”方法进行测算，而等到组合实际运作时，大概率持仓品种为5-10只，和“等权重”方法会略有差异
2、以上数据都建立在“回测”的基础上。当然我还是比较“要脸”的回测方法，并没有采用“后视镜”挑选年年正收益的几只基金告诉粉丝“跟着这个组合买，稳赚不赔”。市场是多变的，不排除未来组合整体风险收益比明显弱于回测数据的可能性，同样也不排除未来组合整体风险收益比优于回测数据的可能

接下来我争取尽快推进策略成行和上线，争取3月份能让大家买得到，汇报完毕

预祝大家今晚迎财神快乐！！！希望《绝对收益型》组合，能成为大家未来心目中的“财神”